順調に上げてきた米ドルですが、今日は大きく下げています。
昨日の５月ＩＳＭ指数を受けて、６月利上げ打ち止め説が出ています。
この影響で昨夜の米国株は上がりましたが、為替ではマイナスです。
米ドルはまだ４月５日の高値１０８．８７を超えていません。
昨日の高値は１０８．８３です。
６０分足は安値を切り下げています。
ここ最近、加熱気味だったので、いい休養になると思います。
まだ、相場は始まったばかりなので、これからだと思います。
日経平均に比べて出遅れていたＴＯＰＩＸも、５月１０日の戻り高値の１１５４を一時的ではありますが抜くことができました。
値下がり率も日経平均よりもＴＯＰＩＸの方が小さいです。
これからは、出遅れている内需関連に期待できると思います。
新興市場のほうも、出遅れた分、これから期待できると考えます。
今朝の日経新聞で信用評価損益率が５月２７時点でマイナス１０％と掲載されています。
過去の経験からマイナス１０％を底にして上昇するパターンが多いです。
私は午後になって下がってきたところで、ヘッジ目的のＥＴＦ信用売りを返済して、現物のＥＴＦを買いました。
明日も下がるかも知れませんが、我慢できませんでした。
これだったら先日に利益確定せずに、そのまま持っていた方が良かったようなものです。
細かな売買は苦手です。
ＥＴＦ（日経２２５とＴＯＰＩＸ）は６月下旬くらいまで、流れが変わらなければ持つ予定です。
明日も下がれば喜んで買います。
昨日、今日と寄り付き前の外資系証券は売り越しだったので、下がったところを買おうと考えていましたが、なかなか下がりません。
私と同じ考えの人が多いということでしょう。
全体的に弱気から強気に変化してきたようです。
日経平均もテクニカル的には調整してもよさそうですが、今まで上昇の壁になっていた１１２２０円が下支えの壁に変化しています。
ヘッジの信用売りのＥＴＦを返済して現物を買おうと考えていますが、指値を上げて昨日、今日の安値くらいまで下がれば買うつもりです。
東証１部に比べて新興市場は出遅れ感があるので、今日も小型株の投資信託を買いました。
私の友人でＳＢＩ を買っている人がいまして、動きを注目していましたがようやく動き出してきました。
ＳＢＩは１単位が３万５千円程度で買えて、値動きもよく、出来高もあるので個人投資家に人気があります。
業績は好調のようですが、長い間下がり続けていました。
ナンピンをして損失を抱えている人が多いようですが、売り時について私の独断と偏見で考えてみます。
昨日，今日と大きく値上がりして、５月２０日の戻り高値３５１００と２５日移動平均の３５６１８を超えて、今日の終値は高値引けの３５９００です。
日足のＲＳＩは４９と余裕ですが、ストキャスティクスは％Ｋが１００、％Ｄが６０で、あまり余裕がありません。
まだ、上がりそうですが、次に目標となるものを列記します。
・７５日移動平均 ３７８１０
・雲の下限 ３８１３７
・４月２７日高値 ３８５５０
このように、３８０００前後には抵抗となるものが多くありますし、信用取り組みも買い残が売り残の４倍ありますので戻り売りも多いと思います。
私ならば安全に考えて、３８０００前後での売却を検討します。
５月２９日のブログでユーロは買い？と書きましたが、ＥＵ憲法批准の否決の影響は、私が想像していた以上に大きいようです。
ＥＵの主要国であるフランスが否決したので、他のＥＵ諸国にも影響が及びます。
フランス国民は経済状況が一向に良くならない政治体制に「ノン」と意思表示しました。
すなわちＥＵの拡大進展を望んでいないわけです。
ＥＵの危機は基軸通貨として期待されていたユーロの信頼を失わせます。
本日、チャートの重要ポイントの５月６日安値の１３４．４０円を割り込んでしまいました。
これで、１３１円前後まで下落しそうです。
これから当分は、ユーロは戻り売り、ドルは押し目買いになると考え直します。
どうも、失礼いたしました。
本日、日経平均は壁となっていた１１２２３円を超えて高値１１３０２円まで上昇しました。
これで、これから６月は上昇相場になる確率が高くなりました。
私は１１３００円の手前で現物株を３０％ほど売却しました。
そして、ヘッジ目的で日経２２５とＴＯＰＩＸ ＥＴＦを持ち株の投資金額の２５％ほど信用売りしました。
この場合、信用売りの投資金額は現物買いを超えてはいけません。
少し調整すると思いますが、今回の上昇の起点になった安値１０９７８は下回らないはずです。
調整は５日移動平均の１１１５０円前後、窓埋めの１１０５０円前後を想定しています。
１１１５０円前後で信用売りを返済し、１１１５０円および１１０５０円前後でＥＴＦの現物買いをする予定です。
もし、調整しないで上に行った場合は、１１４００円前後で持ち株を少し売り、信用売りを増やします。
私の独断予想では、今回が上昇第１波で調整して第２波は１１５００円、第３波で１１８００円を目指すと想像します。
１２０００円は超えられないと思います。
そして、７月には再び下降相場に転じると思います。
最近、ユーロが弱い。
ユーロ圏の景気減速懸念を材料に、欧米ファンドなどがユーロ売りをしているようだ。
今回の下げは、欧州連合憲法の批准（ひじゅん）の賛否を問うフランスの国民投票で批准案が否決されるという観測が、大きく影響しています。
国民投票は、本日、日曜日に行われます。
私は国民投票の結果がはっきりすれば、ユーロ浮上のきっかけになると考えます。
予想に反して批准案が可決されれば安心感から上昇するでしょう。
予想どおり否決されて下げても、悪材料出尽くしになると考えます。
また、否決されることは現在の相場にかなり織り込まれているように感じます。
みんなが弱気になっているときが、買い場のように感じます。
また、一目均衡表では、現在の１３５．５円前後を維持すれば、あと４営業日くらいで遅行線が日々線を上抜きますし、雲のねじれにあたり相場転換が予想されます。
ユーロが上がれば、ポンド、スイスフランも上がりそうな感じです。
日経平均を一目均衡表 で見るといい感じです。
・下値を少しずつ切り上げ
・遅行線が日々線を上抜き
・もうすぐ転換線が基準線を上抜き
・現在、雲のねじれで相場転換の可能性が大きい
信用買い残も個人の投売りで減少してきました。
外国人の売りも減少してきました。
月代わりで機関投資家の買いも期待できます。
月曜日の米国市場は休みですが、こういう時は仕掛け時です。
１１２００円のレンジをブレイクすると窓埋め、雲の下限の１１３００円前後まで走りそうです。
ただしストキャスティクスは、かなり上昇しているので１１３００円前後で少し休憩をしそうな感じがします。
さあ、どうなるでしょうか？
４月から５月にかけて英国やオーストラリア、カナダなどの天然資源の豊かな国の通貨は売られてきました。
資源国通貨は原油先物価格やＣＲＢ先物指数と相関性が高いです。
今回の下げは米国系ヘッジフアンドの決算に向けた利益確定売りも要因のようです。
最近は、世界的に景気減速懸念が薄れつつありますから、商品市場もいつまでも下げないでしょう。
チャートでもオーストラリアドルとカナダドルは前回の戻り高値を越えてトレンド転換してきたように思われます。
東証一部の平均予想利回りは昨日現在で１．２６％で、１０年物国債利回りの１．２５％を上回ったようです。
配当の増加は企業の業績が良くなったこともありますが、外国人投資家や村上氏のように物を言う株主の出現や敵対的買収の防衛策として個人株主の増加、株価の上昇を狙って配当比率を増加させたことによります。
しかし、北米では２％台、欧州では３％の国が多いのですから、これからも日本の配当利回りが高まる可能性は高いと思います。
過去に株式の配当利回りが１０年物国債利回りを上回ったのは、１９９８年秋と２００２年後半から０３年夏の２回です。
どちらもその後、株式市場が大きく上昇していますから今回も期待しています。
それにしても、今の日本市場は戻り売りが多いです。
個人の信用取引が活発になって、短期売買が増えていることが影響していると思います。
日経平均は、しばらくは低迷するでしょうが、次は３度目の正直で１１２００円の壁を破ることを期待しています。